دورة تحويل النقد

تعد دورة التحويل النقدي (CCC) مقياسًا رئيسيًا لسيولة الأعمال الصغيرة. دورة التحويل النقدي هي عدد الأيام بين دفع ثمن المواد الخام أو البضائع المراد إعادة بيعها واستلام النقود من بيع البضائع سواء المصنوعة من تلك المادة الخام أو التي تم شراؤها لإعادة البيع. تقيس دورة التحويل النقدي الوقت بين إنفاق النقد واسترداد النقود. الدورة هي مقياس للوقت الذي يتم فيه تقييد الأموال في الدورة. يوضح مقياس CCC مدى السرعة التي يمكن بها للشركة تحويل منتجاتها إلى نقد من خلال المبيعات. كلما كانت الدورة أقصر ، زاد رأس المال العامل الذي يولده النشاط التجاري ، وكلما قل اقتراضه.

تعد الإدارة الفعالة لدورة التحويل النقدي أمرًا ضروريًا لأصحاب الأعمال الصغيرة. في الواقع ، تم الاستشهاد بـ CCC من قبل الاقتصاديين واستشاريي الأعمال كأحد المقاييس الحقيقية لصحة الأعمال ، لا سيما خلال فترات النمو. قد لا تقدم النسب والمقاييس الأخرى المستخدمة غالبًا لنشاط الشركة إشعارًا مسبقًا بمشكلة التدفق النقدي بالإضافة إلى CCC. على سبيل المثال ، تحظى النسب الحالية والسريعة بشعبية لدى الشركات ومصرفييها. ومع ذلك ، في فترة تباطأت فيها عمليات التحصيل ، وأصبحت عمليات تحويل الأصول بطيئة ولم يمدد البائعون مددًا تتجاوز الحدود المتفق عليها مسبقًا ، وهو مزيج مثير للقلق بشكل واضح ، فمن المحتمل أن تبدو النسبة الحالية جيدة. في الوقت نفسه ، قد تظهر النسبة السريعة تحسنًا أو تظل ثابتة ، على الرغم من أن الشركة في الواقع في حاجة ماسة إلى رأس المال العامل. يحدث هذا بسبب القيود الموجهة نحو الميزانية العمومية للنسب الحالية والسريعة. هذه النسب المستخدمة غالبًا لا تعمل بشكل جيد في شركة تمر بفترة تغير سريع وديناميكي.

بدلاً من القياسات المضللة المحتملة المذكورة أعلاه ، يجب على أصحاب الأعمال الصغيرة التفكير في استخدام دورة التحويل النقدي ، والتي توفر قراءة أكثر دقة لضغط رأس المال العامل على التدفق النقدي. الهدف هو إبقاء CCC عند أدنى مستوى ممكن. خلال فترات النمو ، يجب أن يكون الهدف هو السعي للحفاظ على CCC ثابت. ما لم تتغير سياسات المخزون أو الائتمان أو البائع ، يجب ألا يتسبب النمو السريع في زيادة CCC. السهولة التي يمكن بها حساب هذه النسبة تجعلها مقياسًا أكثر جاذبية لتتبع عمليات الشركة وإدارة التدفق النقدي.

19/9 علامة زودياك

تعتمد دورات التحويل النقدي للشركات الصغيرة على أربعة عوامل مركزية: 1) عدد الأيام التي يستغرقها العملاء لدفع ما عليهم. 2) عدد الأيام التي تستغرقها الشركة لصنع منتجها (أو إكمال خدمتها) ؛ 3) عدد الأيام التي يجلس فيها المنتج (أو الخدمة) في المخزون قبل بيعه ؛ 4) طول الفترة الزمنية التي يجب أن تدفعها الشركة الصغيرة لبائعيها. يمكن استخدام الصيغ التالية لتحديد هذه العوامل:

أيام الذمم المدينة - قسّم رصيد الذمم المدينة على مبيعات آخر 12 شهرًا ، ثم اضرب النتيجة في 365 (عدد الأيام في السنة).
أيام المخزون - خذ رصيد المخزون ، وقسمه على تكلفة آخر 12 شهرًا للسلع المباعة ، ثم اضرب الناتج في 365.
أيام الحسابات الدائنة - خذ رصيد الدائنين للشركة ، وقسمه على تكلفة آخر 12 شهرًا للبضائع المباعة ، ثم اضرب الرقم الناتج في 365.

بمجرد أن يكون لدى صاحب العمل الصغير هذه الأرقام في متناول اليد ، يمكنه تحديد دورة التحويل النقدي للشركة عن طريق إضافة أيام التحصيل إلى أيام الإنتاج والمخزون ثم طرح أيام المدفوعات. سيؤدي ذلك إلى جعل عدد الأيام التي يتم فيها تقييد أموال الشركة وهي الخطوة الأولى في حساب مقدار الأموال التي تريد الشركة تأمينها لخط الائتمان الدوار الخاص بها.